‘매파 FOMC’에 美국채 ETF 투자자 ‘울상’
TMF 5.20달러(약 6950원)… 연저점 기록
2024-09-24 이채원 기자
매일일보 = 이채원 기자 | 미국 국채 수익률(금리)이 16년 만에 최고치를 기록하면서 미 국채 장기물 관련 상장지수펀드(ETF)에 투자한 투자자들의 손실 우려가 커지고 있다.
24일 증권업계에 따르면 만기가 20년 이상 남은 미 국채 30년물에 투자하는 ETF인 ‘디렉시온 데일리 20+ 이어 트레저리 불 3X 셰어스’(TMF)는 지난 21일(현지시간) 5.20달러(약 6950원)로 연저점을 기록했다. 이 ETF는 연초에는 8.03달러였지만, 9개월 20일 만에 35% 넘게 하락했다 TMF는 올해 들어 지난 22일까지 국내 투자자들이 약 9억2000만달러(약 1조2000억원)어치를 순매수해 해외 주식 순매수 1위에 오른 종목이다. 더해서 해외 주식 순매수 4위와 5위에 오른 종목도 미 국채 장기물에 투자하는 ETF로 역시 주가는 연저점을 기록했다. 국내 투자자 순매수 규모가 2억4500만달러(약 3284억원)인 ‘아이셰어즈 20+ 이어 트레저리 본드’와 2억4300만달러인 ‘아이셰어즈 20+ 이어 트레저리 본드 바이라이트’는 연초보다 각각 18%, 10% 하락했다. 미 연준이 지난 21일 개최한 연방공개시장위원회(FOMC) 정례회의에서 예상보다 고금리 상황이 길어질 것임을 시사하자 미 국채 수익률은 상승했다. 10년물 수익률은 4.48%로 2007년 이후 최고치를 기록했다. 강송철 유진투자증권 연구원은 “연초부터 국내 투자자들이 대거 장기채 투자 상품을 사들였는데, 최근 금리가 상승하면서 투자자들이 손실 구간에 있을 가능성이 높다”고 말했다. 국제 신용평가사 피치가 지난달 초 미국 국가 신용등급을 강등해 미 국채 30년물 수익률이 4.1% 수준까지 올랐던 당시 국내 투자자들은 TMF를 2억달러 이상 추가로 순매수한 바 있어 손실 규모가 커졌을 것으로 추정된다. 해외뿐 아니라 국내 출시된 미국 장기채 ETF를 사들인 투자자들의 상황도 먹구름을 끼고 있다. ‘KODEX 미국채울트라30년선물(H)’, ‘TIGER 미국채30년스트립액티브(합성H)’, ‘ACE 미국30년국채액티브(H)’ 등 미 국채 장기물에 투자하는 ETF들은 9월 FOMC 회의 이후 52주 신저가로 떨어졌다. 전문가들은 현시점에서 미 장기채 투자에 조심스럽게 접근해야 한다고 당부했다. 강 연구원은 “당장 금리가 빨리 인하할 것으로 기대하기 어려운 상황이라 지금은 장기채 ETF를 사기에 좋은 때라고 보기 어렵다”며 “금리 변동에 따른 가격 변동이 장기물에 비해 적은 단기물 투자를 추천한다”고 말했다.